CímlapCikkekTőzsdeász blogEuró betét - jó befektetés?
A Tőzsdeásszal több pénzed lehet
Tőzsdeász blog RSS feed

Szavazzon a legjobb és a legrosszabb befektetésekre a  Tőzsdeász TOP10-ben!

Tőzsdeász magazin

Ha most feliratkozik, cikkeink segítségével nem csak jobb eredményt érhet el befektetésein, de ajándékba megkapja a "19 tudnivaló a bankbetétről", a "Spóroljunk a bankon!" és a "Tízezrek a levesbe?" című könyveinket is.

1460-an már feliratkoztak!

A feliratkozás nem jár kötelezettséggel és az email címét nem adjuk ki harmadik félnek.

Android alkalmazás

ingyenes konyhai óra alkalmazás a Tőzsdeász.hu készítőitől
- Rossz izű a tea, mert sokáig ázott benne a filter?
- Odaégett a hús?
Ingyenes androidos Konyhai óra alkalmazás a Tőzsdeász készítőitől!
Értesz a pénzhez? A Tőzsdeász.hu új játéka a Facebookon

Értesz a pénzhez?

Szeretnél többet tudni, vagy csak lemérnéd, mit tudsz? Játssz velünk Tőzsdeász.hu online kvízjátékán!

Spóroljon pénzt a Tőzsdeász tanácsaival!

Spóroljon pénzt!

Válogasson a Tőzsdeász.hu spórolási tippei között és takarítson meg még több pénzt!

2010. szeptember 01. szerda, 11:15 Kelemen Szabolcs

Utánaszámoltam egy példán keresztül, hogy tényleg jó üzlet-e az euró bankbetét. Még én is meglepődtem az eredményeken.

 

 

Ahányszor az EUR/HUF árfolyam nagyobb gyengülést mutat, mindig akad olyan ismerősöm, aki megkérdezi, hogy érdemes lenne-e euró betét indítani. Időnként szoktak közölni cikkeket az euró betétek kamatairól, de nem csak a kamat az egyetlen tényező, ami a hozamot befolyásolja. Lássuk, mire kell még figyelni:

Banki költségek

Kiszemeltem egy létező euró bankszámlát a példához, a számlavezetési díja: 1,5 euró / hó. Tegyük fel, hogy ugyanennél a banknál vezetik a forintszámlánkat, ezért az átvezetés a forint és az euró számlák között díjmentes. Az éves számlavezetési díjnak megfelelő összeget nem kötjük le, hanem a számlán hagyjuk, különben a futamidő alatt a bankszámla egyenlege 0 alá menne.

Deviza vételi és eladási árfolyam

Tegyük fel, hogy aki az euró betétet le akarja kötni, nem rendelkezik euróval. Ekkor a forintban megtakarított pénzét kell euróra váltania a betéthez. Aki a befektetés hozamát itthon szeretné elkölteni, vagy újra befektetni, az arra kényszerül, hogy a futamidő lejártával az eurót visszaváltsa forintra. Az oda-vissza váltáskor a vételi és az eladási árfolyamok különbségén nekünk veszteségünk, a pénzintézeteknek pedig haszna keletkezik. A példában is úgy számoltam, hogy a futamidő végén visszaváltjuk a forintot euróra. A számításhoz annak a banknak a devizaárfolyamával és "haszonkulcsával" számoltam, ami a számlát is vezeti.

A betét feltételei

A példában szereplő banknál bizonyos feltételeket teljesítve akár 3%-os euró kamatot is el lehet érni 1 éves futamidő mellett. Tegyük fel a példa kedvéért, hogy nem kerül semmibe az akciós feltételek teljesítése.

Árfolyamváltozás

A példában a hozamot 3 eshetőség mellett számítottam végig: ha az euró-forint árfolyam változatlan marad, ha 10%-ot emelkedik, vagy ha 10%-ot csökken. Az elmúlt egy évben kb. 260 és 290 forint között (lásd a grafikont) mozgott az árfolyam, a +/- 10%-os ingadozás ennél jóval nagyobb. Azt, hogy a jelenlegi szintekről melyik irányba fog elmozdulni az árfolyam, nehéz megmondani. Ez kockázatot jelent a befektetés szempontjából.

a forint-euró árfolyam változása az elmúlt évben (2009 aug-2010 aug)

A profit

A számítás eredménye a következő:

befektetendő pénz [forint] 150000 150000 150000
utalási költség [forint] 0 0 0
eladási árfolyam [forint] 283,05 283,05 283,05
számlaegyenleg a futamidő kezdetén [euró] 529,94 529,94 529,94
Éves számlavezetési díj (12x1,5 euró) 18 18 18
lekötött összeg [euró] 511,94 511,94 511,94
Kamat [%] 3,00% 3,00% 3,00%
Kamat [euró] 15,36 15,36 15,36
Kamatadó [euró] -3,07 -3,07 -3,07
számlaegyenleg a futamidő végén [euró] 524,23 524,23 524,23
árfolyamváltozás a futamidő alatt [%] 0,00% 10,00% -10,00%
utalás az euro számláról [euró] 0 0 0
Devizaközépárfolyam [forint] 277,50 305,25 249,75
vételi árfolyam [forint] 271,95 299,15 244,76
Az összeg forintra váltva [forint] 142563,89 156820,28 128307,5
netto nyereség [%] -4,96% 4,55% -14,46%

Ha az árfolyam nem változik, kb. 5% a veszteség, ha a forint erősödik kb. 14,5% a veszteség.

Ha az árfolyam 10%-ot emelkedik, akkor 4,5% nyereséget lehet elérni. Ez a legjobb eset, és az elérhető nyereség így sem több, mint amennyit egy forintbetéten (nagyjából) kockázatmentesen el lehet érni (Ha a mostani 6%-os forintkamatból levonjuk a kamatadót, kb. 4,8% marad. A bankbetét kockázatairól bővebben itt.) Közben az euróra váltással kockázatot vállalunk, mert van esélye annak is, hogy veszteségünk keletkezik (lásd a -5%, és -15%). Ugyanakkora hozam mellett az a befektetés a jobb, aminek kisebb a kockázata. Ilyen feltételek mellett euró betét helyett érdemesebb a forint betétet választani.

A fenti számítást elvégeztem egy nagyobb befektetendő összegre is. 1 millió forintnál változatlan árfolyam mellett 2,1% veszteség, 10% forinterősödés esetén 11,91% veszteség, 10% forintgyengülés esetén 7,67% nyereség érhető el. A különbség oka az, hogy vannak olyan költségek, amik függetlenek a befektetett összeg nagyságától. Ilyen pl.: a számlavezetési díj. Ehhez hasonló dolgokról további információkat találhatnak a "Tízezrek a levesbe" című ingyenes kiadványunkban.

Bár a hozam mindhárom esetben jobban alakul, ha nagyobb összeget fektetünk be, nem szabad megfeledkezni arról, hogy a forintgyengülés és forinterősödés esélye ettől még ugyanaz maradt.

A példában az összes szám valós, és a számításokhoz ugyanannak a (létező) banknak az árfolyamait (a futamidő kezdete 2010-08-19) illetve díjszabását használtam. A hozamok már adózott nyereséget / veszteséget jelentenek.

Mi változtathat az eredményen?

Ha a bankbetét feltételeit nem tudjuk teljesíteni, 3%-nál kisebb kamat mellett lehet betétet elhelyezni. Az akciós feltételek teljesítése felesleges kiadással is járhat, mert pl.: olyanra kellhet költeni, amire egyébként nincs is szükségünk. Erről lásd az 5 elrettentő betéti akció című cikkünket.

További költséget jelenhet, ha nincs forint számlánk az adott banknál, de az szükséges és egy évig feleslegesen fizetjük rá a számlavezetési díjat. Felmerülhetnek utalási költségek is.

A példa arra az esetre vonatkozik, hogy ha forint megtakarításunkat akarjuk euróban befektetni, majd a futamidő leteltével itthon elkölteni (vagy forintban újra befektetni). Minden ettől eltérő esetben mások a befektetés kilátásai. (pl.: ha valakinek már van megtakarított eurója, euróban keletkezik jövedelme, vagy már nem fogja visszaváltani forintra az eurót, stb.) A számítás egyetlen bank ajánlatát vizsgálja. Elképzelhető, hogy lehet jobb feltételeket is találni másik banknál.

Az euró betét a forint árfolyamának változása miatt jelentős kockázatokat jelent. A fenti számok ismeretében mindenki döntse el maga, hogy érdemes-e euró betét indítani.

A következő cikkben arról lesz szó, hogyan lehet máshogy nyereséget elérni a forint-euró árfolyam változásán.




Google könyvjelzőLink megosztása: Del.icio.usTwitterFacebookDigg

Szavazás

Ön szerint egy 18-23 éves ma, havonta mennyi pénzt tud félretenni?